Direct Énergie annonce un projet de rapprochement avec Total

Communiqué de presse

Caractéristiques de la transaction
Direct Energie annonce un projet de rapprochement avec Total qui prend la forme d’une acquisition par Total de 74,33% de son capital (1) auprès de ses principaux actionnaires (2), au prix de 42 euros par action, coupon de 0,35 euro détaché.

Une fois cette acquisition réalisée qui interviendra après approbation de l’opération par les autorités de concurrence compétentes, Total déposera auprès de l’Autorité des marchés financiers une offre publique d’achat obligatoire portant sur les titres de Direct Energie admis aux négociations sur Euronext Paris au même prix par action de 42 euros, faisant ressortir une prime de 30,27% par rapport au cours de clôture du 17/4/2018.

Dans le cadre de cet accord et du protocole d’accord de rapprochement signé avec Direct Energie, le conseil d’administration de Direct Energie réuni le 17 avril a accueilli favorablement, à l’unanimité, ce projet de rapprochement. Le conseil a fait part de son intention de recommander aux actionnaires d’apporter leurs titres à l’offre qui sera déposée par Total et rendra son avis motivé, après qu’il aura pris connaissance de l’avis des instances représentatives du personnel de Direct Energie et sous réserve de la confirmation du caractère équitable de l’offre publique par l’expert indépendant.
Le conseil d’administration de Direct Energie a décidé de nommer un cabinet d’expert indépendant afin de se prononcer sur le caractère équitable des termes de l’offre publique, y compris dans l’hypothèse d’un retrait obligatoire, conformément à la réglementation boursière.

« Nous accueillons cette opération avec fierté et enthousiasme, et sommes convaincus que ce rapprochement avec le groupe Total se fera au bénéfice de nos clients » a déclaré Xavier Caïtucoli, président directeur général de Direct Energie qui ajoute «Les équipes de Direct Energie vont se retrouver au coeur de la stratégie de l’une des plus belles entreprises françaises. Je ne doute pas que leur travail, leur créativité et leurs talents permettront au nouvel ensemble des ambitions renforcées».

Constitution d’un acteur incontournable sur ses marchés

L’intégration de Direct Energie au sein de Total est une formidable opportunité pour accélérer le développement des deux groupes sur le marché de la fourniture d’énergie. Avec un portefeuille clients combiné qui atteint déjà plus de 4 millions de sites livrés en France et en Belgique, le nouvel ensemble vise désormais plus de 6 millions de sites livrés en France, et plus de 1 million en Belgique.

Concernant ses activités de production d’électricité à l’amont, la stratégie d’intégration verticale mise en oeuvre par Direct Energie s’inscrit en parfaite complémentarité du déploiement de Total avec un mix énergétique diversifié (centrales à gaz opérationnelles et en construction, actifs renouvelables avec Quadran et Total Eren), et des ambitions fortes en matière de mise en service de nouveaux moyens de production qui intègrent également les concessions hydroélectriques lorsqu’elles seront remises en compétition.

L’équipe dirigeante s’inscrit pleinement dans ce projet ambitieux qui va permettre à l’énergéticien du XXIème siècle de contribuer à la stratégie de Total.

Calendrier de l’opération

Le processus légal d’information et de consultation des instances représentatives du personnel concernées sera initié conformément à la loi et l’opération reste soumise à l’approbation préalable des autorités compétentes au titre du contrôle des concentrations.

Le projet d’offre publique qui sera déposé après la réalisation de l’acquisition des blocs auprès des actionnaires de contrôle de Direct Energie sera soumis à l’examen de l’Autorité des marchés financiers qui appréciera sa conformité aux dispositions législatives et réglementaires applicables. La réalisation de l’acquisition des blocs d’actions devrait avoir lieu d’ici le milieu de l’année 2018 et le projet d’offre publique d’acquisition sera déposé immédiatement après cette réalisation.

(1) Sur la base d’un capital composé de 44 886 772 actions au 10 avril 2018.
(2) Il s’agit (i) du concert formé par Impala SAS, AMS Industries, Lov Group Invest et EBM Trirhena AG, (ii) de Luxempart et (iii) de Monsieur Xavier Caïtucoli, Président Directeur Général de Direct Energie (directement et au travers de sa holding CRESCENDIX S.A.S)